Kaleon chiude collocamento da €18 milioni in vista della prima IPO con dual-listing su Euronext Growth Milan e Paris dal 1° dicembre 2025
L’offerta comprende 4,5 milioni di azioni, di cui 4,125 milioni di euro di nuova emissione, per una capitalizzazione post-money di 56,5 milioni di euro, con oltre 3.000 investitori retail francesi
Kaleon S.p.A., società riconducibile alla famiglia Borromeo e specializzata nella gestione e valorizzazione di patrimoni artistici, naturali e museali con finalità turistiche, ha concluso con successo il collocamento finalizzato all’ammissione alle negoziazioni delle proprie azioni ordinarie su Euronext Growth Milan ed Euronext Growth Paris. L’operazione, chiusa il 26 novembre 2025, rappresenta la prima IPO con dual-listing contestuale sui due mercati e prevede l’avvio delle negoziazioni il 1° dicembre 2025, subordinatamente al provvedimento di Borsa Italiana atteso per il 27 novembre.
Il collocamento ha raggiunto un controvalore complessivo di 18 milioni di euro, inclusa l’opzione greenshoe e la clausola di estensione da 1,5 milioni. L’aumento di capitale complessivo è pari a 16,5 milioni di euro, mentre il prezzo di offerta è stato fissato a 4,00 euro per azione, per una capitalizzazione post-money di 56,5 milioni di euro. Sono state allocate complessivamente 4.500.000 azioni, di cui 4.125.000 di nuova emissione e 375.000 nell’ambito dell’opzione di over-allotment concessa dall’azionista L6A4 S.r.l.
L’offerta ha registrato una domanda ampia e diversificata, con particolare interesse da parte di investitori qualificati italiani, francesi ed europei, family office e oltre 3.000 investitori retail francesi, che hanno richiesto più di 770.000 azioni per un controvalore di circa 3,1 milioni di euro. Il flottante iniziale sarà pari al 29,20% del capitale sociale, che potrà salire al 31,86% in caso di esercizio integrale della greenshoe.
Secondo il presidente Vitaliano Borromeo Arese, il successo del book ordini conferma la solidità del modello di business e il potenziale di crescita del gruppo, che utilizzerà le risorse raccolte per ampliare il portafoglio di asset gestiti e sviluppare nuovi progetti di valorizzazione culturale in Italia e all’estero.
Nel processo di quotazione, Kaleon è stata assistita da Emintad Italy come advisor finanziario, Equita SIM come Global Coordinator, TP ICAP Europe SA come Co-Global Coordinator, LCA Studio Legale come advisor legale, Studio Alfuor come tax advisor, KPMG come società di revisione e Barabino & Partners e NewCap per la comunicazione e le relazioni con il mercato retail francese.